Kalkulator oszczędności emerytalnych z korektą o inflację

Planowanie emerytury nadzwyczaj dobrze nadaje się do kalkulatora. Rachunek to w większości procent składany stosowany przez długi horyzont przy stałych wpłatach, co oznacza, że drobne dane da się rzutować w przyszłość z rozsądną dokładnością. Trudną częścią jest uczciwość wobec danych wejściowych. Ten kalkulator bierze twój obecny wiek, wiek, w którym chcesz przejść na emeryturę, oszczędności, które masz dziś, kwotę, którą realnie możesz co miesiąc dokładać, oraz zwrot, jakiego oczekujesz od zdywersyfikowanego portfela. Kapitalizuje saldo co miesiąc, uwzględnia inflację, pokazując realną siłę nabywczą twojego końcowego kapitału w dzisiejszych pieniądzach, i stosuje bezpieczną stopę wypłaty, by oszacować, ile dochodu ten kapitał może dawać rocznie i miesięcznie. Domyślne wartości są celowo ostrożne. Siedem procent zwrotu nominalnego to długoterminowa średnia dla globalnego portfela akcji i obligacji po opłatach, znacznie poniżej nagłówkowej liczby dziesięciu procent dla indeksu S&P 500, którą podają wiadomości finansowe. Dwa i pół procent inflacji to długoterminowa średnia Stanów Zjednoczonych. Cztery procent wypłaty to stopa, która w pierwotnym badaniu Trinity dawała trzydziestoletnią emeryturę z wysokim prawdopodobieństwem powodzenia. Dostosuj wartości domyślne do swoich przekonań i swojego kraju. Wszystkie wyniki są szacunkami WhatIP i nie stanowią porady finansowej.

Co naprawdę oznacza wynik

Liczba kapitału to nominalna wartość twojego rachunku w chwili, gdy przestajesz wpłacać. Ta liczba brzmi większa, niż jest, bo zawiera dziesięciolecia inflacji. Wiersz realnej siły nabywczej, który dzieli kapitał przez skumulowany czynnik inflacji, jest o wiele bardziej użyteczny. Mówi ci, co twój rachunek naprawdę kupi w dzisiejszych cenach. Dwa miliony złotych w 2060 roku kupią może to, co dziś kupuje milion złotych, zależnie od inflacji.

Liczby bezpiecznej wypłaty rocznej i miesięcznej stosują wybraną stopę wypłaty do kapitału. Klasyczna reguła czterech procent oznacza, że wypłacanie czterech procent początkowego portfela w pierwszym roku, a potem korygowanie tej kwoty w górę o inflację co roku, historycznie wystarczało na trzydzieści lat w mniej więcej dziewięćdziesięciu pięciu procentach amerykańskich sekwencji historycznych. Reguła nie jest magią i była krytykowana w okresach niezwykle wysokich wycen akcji i niskich rentowności obligacji, ale pozostaje użytecznym punktem zaczepienia w planowaniu.

Trzy dźwignie, trzy lekcje

Trzy największe dźwignie wpływające na wynik to tempo wpłat, horyzont czasowy i zwrot. Lekcja z każdej jest ta sama: drobne korekty wprowadzone wcześnie kumulują się dramatycznie przez dziesięciolecia.

Tempo wpłat. Przejście od oszczędzania pięciu procent dochodu do piętnastu procent potraja strumień wpłat bez potrojenia bólu w stylu życia w większości gospodarstw domowych, bo przy niskim punkcie wyjścia krańcowa złotówka idzie zwykle na wydatki uznaniowe, a nie na podstawowe. Większość poradników emerytalnych zbiega się na całkowitym tempie oszczędzania dziesięć do dwudziestu procent jako realistycznym zakresie dla wygodnej emerytury w wieku sześćdziesięciu pięciu do sześćdziesięciu siedmiu lat.

Horyzont czasowy. Ta sama miesięczna wpłata zaczęta w wieku dwudziestu pięciu lat kapitalizuje się przez czterdzieści lat; zaczęta w wieku czterdziestu pięciu, tylko przez dwadzieścia. Liczba na czterdzieści lat może być cztery do pięciu razy większa od liczby na dwadzieścia, przy innych warunkach niezmienionych. To najważniejszy powód, by zacząć oszczędzać wcześnie, nawet gdy kwoty są małe.

Zwrot. Domyślne siedem procent zakłada zdywersyfikowany globalny portfel trzymany przez wzloty i upadki. Ludzie, którzy próbują wyczuwać moment na rynku, często zmieniają fundusze albo wybierają pojedyncze akcje, zwykle pozostają jeden do trzech punktów procentowych rocznie poniżej indeksu, co przez czterdzieści lat może obniżyć saldo końcowe o połowę. Najtańsza i najpewniejsza strategia to kupować szeroko zdywersyfikowane, tanie fundusze indeksowe i dokładać do nich co miesiąc bez względu na warunki rynkowe.

Czego kalkulator nie modeluje

Zakłada stały zwrot nominalny, co nie jest realistyczne. Prawdziwe rynki zmieniają się z roku na rok. Ryzyko kolejności zwrotów to zasada, według której słabe zwroty w pierwszych latach emerytury bolą o wiele bardziej niż słabe zwroty później, bo wypłacasz z mniejszej podstawy, gdy przychodzi odbicie. Dlatego niektórzy doradcy zalecają zmniejszenie udziału akcji w pięciu latach przed emeryturą i po niej.

Nie uwzględnia podatków w fazie gromadzenia, które mocno zależą od rodzaju rachunku i twojego kraju. Nie obejmuje emerytury państwowej ani innych świadczeń publicznych, które mogą znacząco obniżyć potrzebny ci kapitał. Nie koryguje o emerytalne koszty medyczne ani koszty opieki długoterminowej, które na późnej emeryturze potrafią dołożyć sporą kwotę do budżetu całego życia i które warto oszacować osobno. Nie zakłada również stopniowego podnoszenia wpłat wraz z podwyżkami, choć w praktyce większość ludzi tak robi.

Jak działać na podstawie wyniku

Jeśli kalkulator mówi, że jesteś na dobrej drodze przy obecnej miesięcznej wpłacie, kolejnym krokiem jest sprawdzenie, czy twój podział aktywów pasuje do horyzontu czasowego i tolerancji ryzyka. Jeśli jesteś daleko poniżej celu, podnoś miesięczną wpłatę o jeden do dwóch procent dochodu co roku, najlepiej powiązaną z podwyżkami, byś nie odczuł cięcia w wydatkach. Jeśli jesteś daleko przed celem, rozważ, czy wolisz przejść na emeryturę wcześniej, wziąć urlop naukowy albo zostawić większy spadek. Pamiętaj też, że emerytura państwowa, przyszły spadek albo sprzedaż nieruchomości mogą obniżyć potrzebny kapitał własny, a rosnące koszty utrzymania mogą znów podnieść liczbę docelową. Kalkulator to narzędzie planowania, nie prognoza. Przeliczaj go co roku w miarę, jak zmieniają się dane.